투자와 자산관리 - 제2판

자산관리라는 전통적인 용어는 재테크라는 일상에서 흔히 사용하는 단어로 나타낼 수 있습니다. 재테크라는 것이 재산을 관리하고 증식하는 테크닉, 기술이라는 의미라면 자산관리라는 말과 큰 차이는 없을 듯합니다. 이 책에서는 주식ㆍ펀드ㆍ파생상품ㆍ예금ㆍ대출 등 금융자산 투자에 관한 일반적이고 기본적인 내용을 핵심 주제로 다루고 있습니다. 부동산과 관련된 분야는 주택청약예금ㆍ부동산금융ㆍ경매ㆍ전세보증금ㆍ세금 등 금융과 연계되거나 방어적 재테크와 관련된 부분에 한정해서 짧게 살펴봅니다.



최근 우리는 과거와 다른 사회ㆍ경제환경에 직면하고 있습니다. 과거에는 기업이 평생 고용을 제공하고 개개인은 이웃ㆍ친척과 끈끈한 유대관계를 유지하는 등 비교적 안정적인 사회였으나, 외환위기, 금융위기, 코로나 사태를 계기로 평생직장의 관행이 쇠퇴하고 이웃ㆍ친척 간의 유대도 급변하는 등 관계의 의미도 재설정되고 있습니다. 이러한 변화는 경제적 측면에서 사람들에게 투자와 재테크의 중요성을 부각시키고 있습니다. 자유롭고 풍요한 삶에 필요한 경제적 토대를 스스로 책임져야 하는 이상, 일반인도 투자와 자산관리에 대한 기본적 지식을 갖출 것이 요구되고 있습니다.

투자와 자산관리는 크게 두 가지로 분류될 수 있습니다. 첫째는 주식, 부동산, 파생상품 등 위험은 있지만 높은 수익을 만들 수도 있는 상품에 투자해 수익률을 높이고자 하는 적극적 의미 자산관리입니다. 이런 유형의 자산관리는 적어도 은행 금리 수준 이상을 벌기 위해 능동적이고 공격적으로 자산 증식 활동에 참여하는 것입니다. 둘째는 자신이 직업 등을 통해 모은 재산을 잘 지키기 위한 자산관리입니다. 보험, 신용카드, 전세보증금, 세금관리 등이 이런 유형입니다. 방어적 자산관리는 적극적인 돈벌이 추구보다 돈이 밖으로 빠져나가는 것을 줄이고 관리하며, 손실을 회복하기 위한 소극적 목적의 자산관리입니다.

우리는 사람들이 기본적인 지식과 경험 없이 행한 주식이나 펀드, 파생상품, 부동산, 대출, 전세계약 등으로 재산의 손실을 보는 경우를 많이 보아왔습니다. 복잡한 세상을 살면서 적극적인 이익 추구와 함께 재산손실을 줄일 수 있는 위험관리 역시 중요한 자산관리입니다. 적극적인 자산관리에 성공하기 위해서는 투자 상품에 대한 일반적ㆍ기본적 사항을 알 필요가 있습니다.

자산관리라는 전통적인 용어는 재테크라는 일상에서 흔히 사용하는 단어로 나타낼 수 있습니다. 재테크라는 것이 재산을 관리하고 증식하는 테크닉, 기술이라는 의미라면 자산관리라는 말과 큰 차이는 없을 듯합니다. 이 책에서는 주식ㆍ펀드ㆍ파생상품ㆍ예금ㆍ대출 등 금융자산 투자에 관한 일반적이고 기본적인 내용을 핵심 주제로 다루고 있습니다. 부동산과 관련된 분야는 주택청약예금ㆍ부동산금융ㆍ경매ㆍ전세보증금ㆍ세금 등 금융과 연계되거나 방어적 재테크와 관련된 부분에 한정해서 짧게 살펴봅니다.

교재의 구성과 서술을 위해 기본 개념, 투자 원칙, 주요 변인 간의 관계, 상품 분석 이외에도 주제에 따라서는 법규 등에 의해 자주 변동되는 세세한 수치까지 기술되어 있습니다. 광범위한 자료를 구글이나 ChatGPT 등에서 찾을 수 있으므로 본문 중에 등장하는 표나 세세한 수치는 이해를 위한 참고 목적 이외에 별도로 외울 필요는 전혀 없습니다. 특히 고도화된 Agentic AI의 등장은 금융 분석과 자산운용 방식까지 혁신하고 있으며, 개인투자자들이 이전보다 훨씬 정교한 전략을 세울 수 있는 환경을 만들고 있습니다.

투자 및 재테크와 관련된 기본적이고 원리적인 내용을 숙지한 후 각자의 관심, 노력, 용기에 따라 투자 상품을 선택하고 운용하는 경험이 단순 지식 암기보다 훨씬 중요합니다. 산업 전반의 디지털 재편이 가속화됨에 따라, 투자자는 변화에 민감하게 대응하는 사고와 정보력, 그리고 유연한 자산 배분 능력을 갖추는 것이 중요해지고 있습니다. 이제 투자는 단지 숫자와 그래프의 영역이 아니라, 자신만의 가치와 삶의 방향을 선택하고 실현해가는 과정이기도 합니다.

재산이 늘어나면 하고 싶은 일들을 조금 더 쉽게 할 수 있고 물질적인 풍요는 가능해집니다. 그러나 행복이 재산이나 물질 자체는 아니듯이 재산이나 부라는 것도 단순히 투자나 재테크 기술 자체에 의존하는 것은 아닙니다. 자본주의는 직업 소명 정신과 이에 따른 합리적 생활 태도에서 기초한다는 막스 베버의 말에서 알 수 있듯이, 진정한 부의 창출을 위해서는 성실, 근면, 신뢰와 같은 정신적인 요소가 중요합니다.

이 책은 단순한 기술서가 아니라 여러분의 삶을 풍요롭게 만들기 위한 도구이자 출발점이 될 수 있습니다. 지금이야말로 주체적인 투자자로 거듭날 수 있는 적절한 시점이 아닌가 생각이 듭니다. 개정판에서는 보다 쉽게 내용을 이해할 수 있도록 문장을 수정하고 제도 변화 및 통계 자료를 갱신하였습니다. 그리고 가상화폐를 추가하였습니다.

이 책은 삶을 윤택하게 하고 세상을 밝힐 수 있는 투자자의 정신적인 요소는 이미 주어진 것으로 가정하고 금융을 중심으로 한 지혜로운 재테크를 위한 일반적이고 기초적인 내용만을 다루었습니다.